Penjual pendek Hindenburg Research yang berbasis di AS pada hari Senin membalas Ketua Dewan Sekuritas dan Bursa India Madhabi Puri Buch, dengan menuduh bahwa akun yang terkait dengan Adani hanya didaftarkan atas nama suaminya Dhaval Buch dua minggu kemudian. Pengangkatannya sebagai Ketua SEBI dan “menebus dana melalui nama suaminya”.
“Meskipun menyangkal kendali, email pribadi yang dia kirimkan setahun setelah masa jabatannya di SEBI menunjukkan dia menebus saham dana atas nama suaminya, menurut dokumen pelapor,” tuduhannya. Pada hari Sabtu, dengan mengutip “dokumen pelapor”, Hindenburg menuduh bahwa “ketua SEBI terlibat dalam entitas luar negeri yang digunakan dalam penipuan penyedotan uang Adani”.
SEBI membela Buch pada hari Minggu, dengan mengatakan bahwa regulator memiliki mekanisme internal yang memadai untuk mengatasi masalah konflik kepentingan, termasuk kerangka pengungkapan dan ketentuan penolakan. Sebi mengatakan pengungkapan relevan yang diperlukan mengenai kepemilikan efek dan pengalihannya akan dilakukan oleh Ketua dari waktu ke waktu. “Ketua juga telah mengundurkan diri terkait konflik kepentingan,” kata regulator, mendukung ketuanya dan menasihati investor untuk tetap tenang dan melakukan uji tuntas.
Dalam pernyataan lain yang dikeluarkan pada hari Minggu, Madhabi Puri Buch dan Dhaval Buch mengatakan investasi pada dana yang disebutkan dalam laporan Hindenburg dilakukan pada tahun 2015 ketika mereka masih menjadi warga negara yang tinggal di Singapura dan hampir dua tahun sebelum Madhabi bergabung dengan Sebi. Anggota sepanjang waktu. Dana tersebut tidak pernah diinvestasikan dalam obligasi, ekuitas, atau derivatif apa pun dari perusahaan Grup Adani mana pun, kata mereka dalam pernyataan itu.
Menanggapi penjelasan Buch atas tuduhan sebelumnya, Hindenburg mengatakan pada hari Senin, “Tanggapan Buch sekarang secara terbuka menegaskan investasinya dalam struktur dana Bermuda/Mauritius yang tidak jelas bersama dengan uang yang disedot oleh Vinod Adani. Ia juga membenarkan bahwa dana tersebut dijalankan oleh teman masa kecil suaminya, yang saat itu menjabat sebagai direktur Adani.
Lebih lanjut, Hindenburg menuduh Buch tetap menjadi pemegang 100 persen Agora Partners Singapura hingga 16 Maret 2022 sesuai catatan Singapura. Perusahaan AS tersebut menuduh bahwa dia mengalihkan sahamnya atas nama suaminya hanya dua minggu setelah dia ditunjuk sebagai ketua SEBI.
Butch menjadi anggota SEBI sepanjang waktu pada tahun 2017 dan menjadi Ketua pada tahun 2022.
Penjual pendek AS mengatakan, “Pengumuman Buch bahwa dua perusahaan konsultan yang ia dirikan, termasuk perusahaan India dan perusahaan Singapura yang tidak jelas, segera menjadi tidak aktif setelah penunjukannya di SEBI pada tahun 2017,” suaminya mengambil alih dari tahun 2019. “
“Sesuai daftar kepemilikan saham terbaru per 31 Maret 2024, Agora Advisory Limited (India) masih 99% dimiliki oleh Madhabi Buch, bukan suaminya. Entitas ini saat ini aktif dan menghasilkan pendapatan konsultasi,” katanya. “Selanjutnya, Buch terus menjadi pemegang saham 100% di Agora Partners Singapura hingga 16 Maret 2022 sesuai catatan Singapura, yang dia pegang saat dia menjadi anggota penuh Sebi. Dia mengalihkan sahamnya atas nama suaminya hanya 2 minggu setelah dia diangkat menjadi Ketua SEBI,” kata Hindenburg.
“Entitas konsultan Singapura yang dia dirikan tidak melaporkan secara publik keuangannya, seperti pendapatan atau laba, sehingga tidak mungkin untuk melihat berapa banyak uang yang dihasilkan entitas ini selama masa jabatannya di Sebi,” katanya.
Hindenburg mengatakan perusahaan India, yang 99% masih dimiliki oleh ketua Sebi, selama masa jabatannya sebagai ketua, selama tahun keuangan (TA22, TA23 dan TA24) membukukan Rs. Pendapatan 23,985 juta (US$312,000) (yaitu konsultasi), menurut laporan keuangannya.
“Yang paling penting, dokumen pelapor menunjukkan bahwa Butch menggunakan nama suaminya untuk menjalankan bisnis menggunakan email pribadinya saat bekerja sebagai anggota penuh SEBI,” tuduhan perusahaan AS tersebut.
“Hal ini menimbulkan pertanyaan: Investasi atau bisnis apa lagi yang dilakukan Ketua SEBI atas nama suaminya saat menjabat sebagai pejabat?” Hindenburg menyerang.
“Buch mengatakan suaminya menggunakan entitas konsultan sejak 2019 untuk bertransaksi dengan “klien terkemuka” yang tidak disebutkan namanya di industri India. Apakah SEBI memiliki klien yang pekerjaannya harus diatur?” Tuduhan perusahaan AS.
Pernyataan Butch menjanjikan “komitmen terhadap transparansi penuh”. Mengingat hal ini, apakah dia akan merilis secara terbuka daftar lengkap klien konsultan dan rincian keterlibatan perusahaan konsultan luar negeri di Singapura, perusahaan konsultan India, dan perusahaan lain mana pun yang dia atau suaminya miliki. sebuah kepentingan? tanyanya. “Akhirnya, akankah Ketua SEBI berkomitmen untuk melakukan penyelidikan penuh, transparan dan terbuka terhadap isu-isu ini?”
Pada hari Sabtu, Hindenburg Research yang berbasis di AS, dalam sebuah posting di X (sebelumnya Twitter) menuduh bahwa Madhabi Puri Buch dan suaminya memiliki saham dalam dana luar negeri yang digunakan dalam penipuan penyedotan uang Adani. Penjual pendek tersebut menuduh saudara laki-laki Gautam Adani, Vinod Adani, telah berinvestasi di Global Dynamic Opportunities Fund (GDOF).
Pengumuman pers Sebi datang segera setelah Butch dan suaminya Dhaval Butch mengeluarkan pengumuman kedua mereka dalam kurun waktu 24 jam. “Dalam perintahnya tertanggal 3 Januari 2024, Mahkamah Agung menyatakan SEBI telah menyelesaikan 22 dari 24 penyidikan terhadap Grup Adani. Selanjutnya, penyelidikan lain selesai pada Maret 2024 dan sisanya hampir selesai,” kata regulator.
Selama penyelidikan yang sedang berlangsung mengenai masalah ini, lebih dari 100 panggilan pengadilan, hampir 1.100 surat dan email telah dikeluarkan untuk mencari informasi. “Selain itu, lebih dari 100 komunikasi telah dilakukan untuk meminta bantuan dari regulator dalam/luar negeri dan lembaga eksternal. Selain itu, lebih dari 300 dokumen setebal 12.000 halaman diperiksa,” katanya.
Sebagaimana ditegaskan Ahuja dalam pernyataan bersama Ketua Sebi dan suaminya, dana tersebut tidak pernah diinvestasikan pada obligasi, ekuitas, atau derivatif apa pun dari perusahaan grup Adani mana pun.
Keputusan untuk berinvestasi dalam dana ini didorong oleh Chief Investment Officer, Anil Ahuja, teman masa kecil Dhawal dari sekolah dan IIT Delhi dan mantan karyawan Citibank, JP Morgan dan 3i Group plc, dengan karir investasi yang kuat selama beberapa dekade. Pada tahun 2018, Fakta bahwa ketika Ahuja mengundurkan diri sebagai CIO dana tersebut, fakta bahwa kami menebus investasi dalam dana tersebut membuktikan bahwa merekalah yang menjadi pendorong keputusan investasi tersebut, ”kata mereka.
