Mengapa Anda harus memilih tingkat HELOC yang lebih tinggi daripada pinjaman ekuitas rumah sekarang

Pemilik rumah yang ingin mengakses ekuitas rumah mereka harus mempertimbangkan HELOC dibandingkan pinjaman ekuitas rumah sekarang.

Gambar Getty/iStockphoto


Suku bunga produk pinjaman telah melonjak dalam beberapa tahun terakhir karena pandemi, inflasi, dan beberapa kali kenaikan suku bunga dana federal. Namun iklim suku bunga kembali berubah, dengan laporan terbaru menunjukkan penurunan lebih lanjut tingkat inflasi (sudah jauh lebih rendah dari Tarif Juni 2022 adalah 9,1%.). Inflasi saat ini hanya berada di sekitar 3% dan, jika terus turun, Federal Reserve mungkin akan mengeluarkan inflasi pertamanya penurunan suku bunga pada tahun 2024.

Jadi peminjam dapat segera melihat keringanan dalam segala hal mulai dari hipotek hingga pinjaman pelajar dan pribadi.

Pemilik rumah saat ini yang membutuhkan uang ekstra juga dapat mempertimbangkan untuk beralih ke rumah yang sudah ada ekuitas rumah. Dengan pinjaman ekuitas rumah atau jalur kredit ekuitas rumah (HELOC)pemilik dapat memperoleh akses terhadap sejumlah besar uang, seringkali dalam jumlah besar tingkat bunga yang lebih rendah daripada banyak alternatif populer. Namun suku bunga kedua produk tersebut berbeda, dengan rata-rata suku bunga pinjaman ekuitas rumah sebesar 8,60% pada 10 Juli dan HELOC sebesar 9,17%. Dan meskipun pinjaman ekuitas rumah, di atas kertas, tampak seperti pilihan yang menguntungkan, ada argumen kuat untuk memilih suku bunga HELOC yang lebih tinggi saat ini. Di bawah ini, kami akan menguraikan alasannya.

Mulailah dengan melihat berapa tarif HELOC yang dapat Anda peroleh secara online hari ini.

Mengapa Anda harus memilih tingkat HELOC yang lebih tinggi daripada pinjaman ekuitas rumah sekarang

Jika Anda meminjam ekuitas senilai $50.000 dengan a pinjaman ekuitas rumah, Anda akan membayar $622,61 setiap bulan selama 10 tahun. A HELOC akan dikenakan biaya $637,99 per bulan, atau lebih dari $15, selama periode yang sama. Meskipun hal ini tidak ideal, terutama bila dimajemukkan setiap tahun dan selama jangka waktu pinjaman, HELOC masih layak untuk dilakukan saat ini, bahkan dengan tingkat suku bunga yang lebih tinggi. Inilah alasannya:

Tarif HELOC bervariasi

Suku bunga HELOC adalah variabel dan akan berubah, mungkin setiap bulan, tergantung pada pemberi pinjaman Anda dan persyaratan yang disetujui. Ini berarti bahwa suku bunga dapat disesuaikan naik atau turun sampai Anda membayar kembali semua pinjaman Anda. Meskipun hal ini merupakan kelemahan dalam iklim di mana harga rumah sedang naik, hal ini dapat menjadi keuntungan pada musim panas ini dan memasuki tahun 2025, terutama saat ini, ketika rata-rata pemilik rumah sudah memiliki rumah. ekuitas senilai ratusan ribu dolar untuk memanfaatkan.

Lihat berapa banyak ekuitas rumah yang dapat Anda gunakan dengan HELOC di sini.

Tarif HELOC akan segera turun

Ketika beberapa pemotongan suku bunga dana federal telah diantisipasi tahun ini, sehingga menurunkan suku bunga yang ditawarkan pemberi pinjaman kepada peminjam, kini nampaknya hanya satu kali penurunan suku bunga yang akan dilakukan pada tahun 2024. Namun hal ini dapat mengakibatkan HELOC Anda turun, mungkin secara signifikan jika Federal Reserve mengeluarkan pemotongan besar-besaran. Jadi meskipun tingkat suku bunga HELOC saat ini mungkin lebih tinggi dibandingkan pinjaman ekuitas rumah, tingkat suku bunga tersebut bisa saja lebih rendah seiring dengan perubahan iklim.

Pinjaman ekuitas rumah perlu dibiayai kembali

Iklim suku bunga yang lebih baik pasti akan menguntungkan pinjaman ekuitas rumah juga. Namun jika Anda mengambil pinjaman ekuitas rumah pada bulan Juli dan suku bunga turun pada bulan September atau Oktober, Anda harus melakukannya membiayai kembali pinjaman ekuitas rumah Anda – dan membayar biaya pembiayaan kembali – untuk mengunci tarif baru yang lebih rendah. Biaya refinancing dapat bertambah dengan cepat dan bahkan mungkin meniadakan penghematan yang bisa Anda peroleh dengan suku bunga yang lebih rendah. Untuk menghindari skenario ini, maka, a HELOC mungkin menjadi pilihan terbaik Anda di bulan Juli ini.

Garis bawah

Peminjam yang mencari cara murah untuk mengakses uang perlu menyesuaikan diri dengan iklim suku bunga. Bagi pemilik rumah, hal ini mungkin melibatkan penggantian pinjaman ekuitas rumah dengan HELOC. Berkat tingkat suku bunga yang bervariasi, kemungkinan terjadinya penurunan suku bunga dan biaya tambahan karena harus membiayai kembali pinjaman ekuitas rumah untuk mengamankan tingkat suku bunga yang akan disesuaikan oleh HELOC secara mandiri, sekarang jarang terjadi ketika HELOC dengan suku bunga yang lebih tinggi mungkin lebih baik daripada pinjaman ekuitas rumah. Pastikan untuk menghitung angka-angkanya dengan hati-hati dan mempertimbangkannya Pro dan kontra dari kedua produk tersebut sebelum bertindak, karena Anda dapat membahayakan kepemilikan rumah Anda jika Anda gagal membayar kembali semua yang telah Anda pinjam.

Source link

Leave a Comment